當(dāng)?shù)貢r間11月2日，巴菲特所掌管的伯克希爾·哈撒韋公司發(fā)布了2024年度第三季度的財務(wù)報告。
財報顯示，伯克希爾·哈撒韋已經(jīng)連續(xù)八個季度成為股票凈賣家，同時積累了前所未有的巨額現(xiàn)金：截至第三季度末，該公司現(xiàn)金及現(xiàn)金等價物總額達(dá)到3252億美元，創(chuàng)下歷史新高。
現(xiàn)金儲備再次創(chuàng)下新高。
財報顯示：伯克希爾·哈撒韋在第三季度的總營收為929.95億美元，較去年同期的932.10億美元略有下降;凈利潤為262.51億美元，而去年同期則出現(xiàn)了127.67億美元的凈虧損;營業(yè)利潤為100.9億美元，低于分析師的預(yù)期，去年同期為107.61億美元。在報告期內(nèi)，公司投資收益達(dá)205.1億美元，而去年則出現(xiàn)了297.8億美元的虧損。
在今年八月份公布的二季度財報中，伯克希爾·哈撒韋的現(xiàn)金儲備創(chuàng)下2769億美元的新高。到了三季度，公司現(xiàn)金儲備進(jìn)一步上升至3252億美元，再次打破紀(jì)錄，這主要是由于巴菲特減少了一些重要的持股。
繼續(xù)大幅度減少在蘋果公司的持倉
在第三季度，伯克希爾·哈撒韋出售了361億美元的股票，購買了15億美元的股票。
伯克希爾·哈撒韋的固定收益證券投資的公允價值為160.42億美元，其中對美國國債的投資公允價值為45.16億美元，對外國債券的投資為99.04億美元，對企業(yè)債券的投資為13.94億美元。
截至第三季度末，伯克希爾·哈撒韋公司的70%股權(quán)投資的公允價值主要集中在美國運(yùn)通、蘋果、美國銀行、可口可樂和雪佛龍這五家公司上。
持有美國運(yùn)通的價值為411億美元，去年年底時為284億美元;持有蘋果的價值為699億美元，而去年年底為1743億美元;持有美國銀行、可口可樂和雪佛龍的價值分別為317億美元、287億美元和175億美元，去年年底時分別為348億美元、236億美元和188億美元。
據(jù)三季報顯示，伯克希爾·哈撒韋在第三季度出售了1億股蘋果股票。在第二季度該公司減少了近50%的蘋果股份后，第三季度又進(jìn)一步減持了25%的蘋果股份。自今年年初以來，伯克希爾·哈撒韋的蘋果股份從9.05億股降至3億股，縮水約三分之二。
值得注意的是，在前九個月里，伯克希爾·哈撒韋回購自家股票的金額大約為29億美元，而在第三季度，公司并未進(jìn)行任何股票回購。
巴菲特為什么會大量儲備現(xiàn)金?
伯克希爾·哈撒韋擁有大量現(xiàn)金和現(xiàn)金等價物，這引發(fā)了人們對巴菲特的動機(jī)以及未來投資前景的思考。巴菲特曾表示，豐富的流動資金使得伯克希爾·哈撒韋在危機(jī)時刻能夠迅速應(yīng)對。
CFRA Research的分析師塞弗特表示，股東們會對巴菲特為何會持有如此多現(xiàn)金產(chǎn)生疑問。“他是否對未來的經(jīng)濟(jì)和市場狀況比其他人更持悲觀態(tài)度?”她進(jìn)一步補(bǔ)充道。
然而，Edward Jones的分析師吉姆·沙納漢(Jim Shanahan)持有不同的看法。他表示，他不確定巴菲特開始減持蘋果股票的部分原因是否與他老朋友、伯克希爾·哈撒韋副董事長芒格去世有關(guān)，因?yàn)檫@一拋售行為是在芒格去世后不久出現(xiàn)的。沙納漢提到，巴菲特在科技企業(yè)方面的駕馭能力遠(yuǎn)不及他的長期合作伙伴芒格，“如果芒格還在世，或許巴菲特就不會如此積極地減持蘋果，甚至可能根本不會拋售。”他說。
此外，伯克希爾·哈撒韋公司的第三季度財報顯示，其營業(yè)利潤有所下降，原因是該公司的保險業(yè)務(wù)受到襲擊美國東南部的兩場颶風(fēng)的影響。
伯克希爾·哈撒韋公司表示，第三季度因颶風(fēng)“海倫”導(dǎo)致了5.65億美元的損失，而幾天后襲擊佛羅里達(dá)州的颶風(fēng)“米爾頓”預(yù)計將在第四季度帶來13億至15億美元的損失。總體來看，該公司的營業(yè)利潤同比下降了6%，降至101億美元。更多股票資訊，關(guān)注財經(jīng)365！