數(shù)據(jù)顯示，截至3月20日，北向資金2024年以來凈流入A股市場720億元，其中，1月凈流出145.06億元，2月凈流入607.44億元，3月以來凈流入257.62億元。3月8日至18日，北向資金連續(xù)7個交易日凈流入，累計達356.45億元。
隨著A股市場情緒逐漸升溫，全球基金持續(xù)買入中國股票，市場面臨的外部流動性環(huán)境開始逐漸改善。同時，結(jié)合證監(jiān)會日前發(fā)布的《關于加強證券公司和公募基金監(jiān)管加快推進建設一流投資銀行和投資機構(gòu)的意見(試行)》，進一步對市場構(gòu)建長期資金、資本市場與實體經(jīng)濟協(xié)同發(fā)展的良性機制提出指引。
海外資本持續(xù)凈買入中國股票
在國內(nèi)經(jīng)濟逐步回升向好的大環(huán)境下，海外投資者對于A股的看法也更為積極。機構(gòu)人士透露，因股票估值低、企業(yè)盈利改善等因素影響，挪威的Skagen及美國的Boston Partners兩家基金近幾個月大舉增持A股、港股。
截至2月底，A股及港股在Skagen新興市場投資組合中的占比，從2023年9月的28%增至32%，高于MSCI新興市場指數(shù)的26%。A股及港股在Boston Partners新興市場投資組合中的占比升至47.5%，為6個月前的兩倍。
中國證券投資基金業(yè)協(xié)會數(shù)據(jù)顯示，全球私募巨頭漢領資本(Hamilton Lane)旗下的全資私募子公司——漢領(上海)私募基金管理有限公司已于3月18日完成備案登記。
隨著諸多積極信號出現(xiàn)，A股和港股市場將會受到更多全球投資者的關注。
增量資金入市可期
日前，證監(jiān)會發(fā)布《關于加強證券公司和公募基金監(jiān)管加快推進建設一流投資銀行和投資機構(gòu)的意見(試行)》，進一步規(guī)范了市場構(gòu)建長期資金、資本市場與實體經(jīng)濟協(xié)同發(fā)展的良性機制。
海通證券認為，意見要求證券公司聚焦主責主業(yè)，發(fā)揮維護市場穩(wěn)定健康運行、價值發(fā)現(xiàn)和風險管理、服務中長期資金入市、提升投資者長期回報、助力市場高水平開放等重要功能。
分析人士表示，當前投資端改革力度不斷加大，國內(nèi)經(jīng)濟總體恢復向好，疊加A股市場估值具備吸引力，正是中長期資金入市的好時機。
作為“長錢”的代表，我國保險業(yè)總資產(chǎn)和資金運用規(guī)模近10年來保持較快增長，為發(fā)揮長期資金優(yōu)勢奠定了基礎。金融監(jiān)管總局數(shù)據(jù)顯示，截至2023年末，我國保險業(yè)資金運用余額達28.16萬億元，人身險公司的銀行存款、債券、股票、證券投資基金、長期股權(quán)投資基金配置余額分別為2.26萬億元、11.58萬億元、1.82萬億元、1.35萬億元、2.3萬億元，財產(chǎn)險公司的銀行存款、債券、股票、證券投資基金、長期股權(quán)投資基金配置余額分別為3654億元、7640億元、1265億元、1786億元、1306億元。
市場人士分析，保險資金有望成為A股市場增量資金的重要來源，預計2024年保費收入端延續(xù)改善，保險資金運用余額增速企穩(wěn)向上，疊加政策優(yōu)化多項風險因子，加強對國有商業(yè)保險公司的長周期考核，為險資入市進一步打開空間。
興業(yè)證券宏觀研究團隊認為，資本市場服務實體經(jīng)濟功能不斷加強，生態(tài)持續(xù)優(yōu)化，機構(gòu)投資者占比不斷提升，中長期資金引入的制度安排正在不斷完善。更多股票資訊，關注財經(jīng)365！